引言：近日，国家金融监督管理总局、科技部、国家发展改革委三部门联合发布了《银行业保险业科技金融高质量发展实施方案》（以下简称《方案》），《方案》提出，要深化保险资金长期投资改革试点，鼓励保险机构加大创业投资支持力度，多方面推进科技金融政策试点。这一政策的出台对于推动金融资源向科技创新领域聚集，促进科技金融高质量发展具有重要意义。

政策梗概

《方案》聚焦银行业和保险业，旨在引导更多金融资源流向科技创新领域。通过一系列政策措施，推动银行业和保险业优化科技金融服务体系，提升服务能力和水平，为科技创新企业提供全方位、多层次、差异化的金融支持，助力科技自立自强和产业创新升级，推动经济高质量发展。

在银行业方面，鼓励银行加大对科技创新企业的信贷投放，创新信贷产品和服务模式，优化授信审批流程，提高贷款可得性和效率。同时，支持银行开展投贷联动等业务，为科技创新企业提供多元化的融资支持。

在保险业方面，强调发挥保险的风险保障功能，开发适合科技创新企业的保险产品，如科技保险、知识产权保险等，为科技创新活动提供风险保障。鼓励保险资金通过股权、债权等方式参与科技创新项目投资，为科技创新提供长期稳定的资金支持。

政策亮点

1.完善科技金融服务体系，优化科技保险保障服务。

《方案》提出构建多层次、专业化的科技金融服务体系，鼓励银行设立科技金融专营机构或特色分支机构，配备专业的科技金融服务团队，提高科技金融服务的专业化水平。同时，支持保险机构设立科技保险事业部或专营机构，加强科技保险产品创新和服务能力建设。引导保险公司健全重大技术攻关风险分散机制，提供覆盖科技创新活动全流程的保险产品。加大科技创新人才和相关从业人员保险供给，提升健康管理、养老服务、职业责任等方面保险保障质效。

2.创新金融产品和服务模式，加大科技信贷投放力度。

鼓励银行业金融机构创新信贷产品，如知识产权质押贷款、股权质押贷款、应收账款质押贷款等，拓宽科技创新企业的融资渠道。支持银行开展供应链金融业务，为科技创新产业链上的企业提供融资支持。加大科技型企业信用贷款和中长期贷款投放，灵活设置贷款利率定价和利息偿付方式。对于经营现金流回收周期较长的流动资金贷款，银行可适当延长贷款期限，最长可达到5年。

据央行公开数据统计，截至2023年12月底，银行业科技型企业贷款余额高达13.44万亿元人民币，同比增长30.74%。另据央行和银行财报数据估算，2024年科技贷款增幅仍将超30%。如按《方案》要求，进一步加大科技信贷投入力度，2025年科技信贷增幅将超30%，新增科技贷款将超5万亿元。

在保险领域，推动科技保险产品创新，针对科技创新企业的不同发展阶段和风险特点，开发个性化的保险产品，如研发中断保险、产品质量保证保险等。

3.推进科技金融政策试点，加强与创业投资等机构合作。

将金融资产投资公司股权投资试点，有序扩大至具备经济实力较强、科技企业数量较多、研发投入量较大、股权投资活跃等条件的地区，支持符合条件的商业银行发起设立金融资产投资公司。深化保险资金长期投资改革试点，支持保险公司发起设立私募证券基金，投资股市并长期持有。开展科技企业并购贷款试点，研究扩大试点银行、地区和企业范围，支持科技企业特别是“链主”企业进行产业整合，畅通资本循环。开展知识产权金融生态综合试点，发展知识产权金融业务，研究扩大知识产权内部评估试点。鼓励银行依法合规与投资机构合作开展“贷款+外部直投”业务。鼓励保险机构加大创业投资支持力度，发展长期资本和耐心资本。

4.加强政策协同和配套支持，强化监管引领和激励约束

《方案》强调加强部门间的政策协同，形成工作合力。通过完善财政贴息、风险补偿等政策措施，降低银行业和保险业开展科技金融业务的风险和成本。同时，加强科技金融基础设施建设，完善知识产权评估、交易等服务平台，为科技金融发展提供良好的外部环境。

监管部门将加强对银行业和保险业科技金融业务的监管，引导金融机构合规稳健开展科技金融业务。建立健全科技金融业务考核评价机制，将科技金融业务纳入金融机构绩效考核体系，激励金融机构加大对科技创新领域的支持力度。

发展机遇

1.为银行拓展科技金融业务提供了广阔的空间。银行可以通过创新信贷产品和服务模式，满足科技创新企业多样化的融资需求，增加客户群体和业务收入。科技金融业务的发展将促使银行加快数字化转型步伐，提升金融科技应用水平，优化业务流程和服务体验，提高运营效率和风险管理能力。

2.为保险行业带来了新的业务增长点，扩大了资金运用渠道。《方案》鼓励保险机构开发适合科技创新企业的保险产品，保险机构可以通过深入了解科技创新企业的风险特点，创新保险产品和服务模式，满足市场需求。《方案》支持保险资金参与科技创新项目投资，为保险资金提供了更多的投资选择和机会。保险资金可以通过股权投资、债权投资等方式，分享科技创新企业的发展成果，提高资金收益率。

3.优秀投资机构将更容易获得保险资金的投资。《实施方案》明确鼓励保险机构加大对创投机构的支持力度，发展长期资本和耐心资本,对于那些优秀的投资机构来说可谓是非常直接的支持利好，将更容易获得保险资金的投资。

4.优秀科技创新企业也将获得更多金融支持。《方案》的出台将有助于营造良好的科技金融生态环境，科技创新企业将在更加公平、透明、高效的市场环境中发展壮大。通过财政贴息、风险补偿等政策措施，科技创新企业的融资成本将得到有效降低。同时，保险机构提供的风险保障可以降低企业的经营风险，提高企业的信用等级，进一步降低融资成本。多元化的融资渠道和丰富的金融产品将为科技创新企业的发展提供有力的资金保障，促进企业加大研发投入，加快技术创新和产品升级。2024年9月，在国新办举行的“推动高质量发展”系列主题新闻发布会上，中国人民银行信贷市场司司长彭立峰介绍，过去5年，我国科技型企业贷款的年均增速是20%，是总贷款平均增速的近2倍。